電力設(shè)備與新能源行業(yè)周報(bào)：鋰電強(qiáng)勁業(yè)績催化開啟，AIDC聚焦核心+新技術(shù)，風(fēng)光布局低位α.pdf

本報(bào)告為電力設(shè)備與新能源行業(yè)周報(bào)，核心觀點(diǎn)聚焦于AIDC電源液冷、鋰電業(yè)績催化及風(fēng)光儲低位布局。AIDC電源板塊訂單兌現(xiàn)窗口臨近，高壓直流趨勢明確，核心標(biāo)的持續(xù)領(lǐng)漲；液冷板塊國內(nèi)企業(yè)加速產(chǎn)能落地，堅(jiān)定看好全球市場份額滲透機(jī)會。鋰電板塊受半年報(bào)業(yè)績高增及Q3排產(chǎn)旺季共振，產(chǎn)業(yè)鏈擴(kuò)產(chǎn)落地，景氣度穩(wěn)健向好，但固態(tài)電池產(chǎn)業(yè)化仍面臨挑戰(zhàn)。風(fēng)電板塊受益于歐洲海風(fēng)項(xiàng)目招標(biāo)預(yù)期及龍頭海外港口布局，需求景氣度向上。光伏板塊中，BC組件憑借成本優(yōu)勢在集中式市場突破，但產(chǎn)業(yè)鏈價格仍處低位，SpaceX布局太空能源帶來新想象空間。電網(wǎng)特高壓招標(biāo)提速，SST技術(shù)實(shí)現(xiàn)海外突破；氫能領(lǐng)域綠氫替代政策落地，非電領(lǐng)域脫碳需求加速釋放。